女强人优化哑铃式资产 理财如何步步为营
基本情况
张女士一家现居重庆，属于完成家庭资产初步积累并正处于上升通道的三口之家。张女士今年40岁，经营一家小型的汽车环保装置的个人独资企业，无社保，2008年税后净收入30万。配偶王先生，45岁，当地中学教师，年收入7万，于2000年时在单位参加社保，有三险一金，至今住房公积金账户余额2万，个人养老金账户余额3.5万，个人医疗保险账户余额2000元。二人有一独生女儿今年12岁，就读初中一年级。
张女士一家拥有两居室一套，现在市场价70万。另于2007年3月按揭购期房一套，总价72万，首付40万，办理10年期商业按揭贷款32万，市场价90万。家庭拥有2003年购买的汽车一台，现值8万。另外，家庭现仅有现金5万，活期存款50万，定期存款10万。2009年2月购买的股票型基金20万，现在浮盈20%，2007年9月购买的QDII股票型基金15万，截至12月末账面损失30%。
理财目标
1、资金需求：2008年新接了一批订单，需要流动资金120万，预计产生净利润30万元。但目前只有活期存款50万，仍有70万的缺口。张女士原本准备把股票型基金以及目前出现较大亏损的QDII基金赎回，再向朋友借钱弥补流动资金的不足。
2、教育需求：目前女儿年教育支出1.5万元，计划8年后送女儿出国留学，预计2年，留学费用现值25万/年，合计现值50万。
3、养老需求：张女士希望15年后，在自己55岁，王先生60岁的年龄夫妻双方一起退休。张女士提出退休后希望生活水准保持不变，考虑到退休后医疗保健支出会加大，家庭月支出至少要保持在现值1万元的水准。预计二人退休后还将共同生活30年。
4、张女士是家庭的支柱，保险尚需要补充。
财务点评
张女士家庭收入较高，现金流充足，具备一定的风险承受能力。作为一个典型的社会中产阶级家庭，张女士家庭属于高资产低负债，家庭财务状况良好。但张女士家庭的投资组合主要在活期存款与股票基金上，属于典型的“哑铃型”资产配置，即“无风险或极低风险收益产品＋较高风险收益产品”理财组合。
这种资产配置的方式，在高收益、高风险与低风险、低收益的理财产品之间，几乎没有任何中度风险的产品实现过渡。在目前市场状况下，由于两种资产相关系数较低，容易导致不挣钱的部分(低风险部分)在不断地缩水，想挣钱的部分风险极大，资产配置不合理，对于家庭财务健康十分不利。
另外，家庭负债比率较低，财务杠杆利用不够。储蓄率偏高，应充分利用各种投资工具进行财务规划。
理财建议:
一、借用银行(资讯 论坛 产品)信贷产品融资
张女士当前扩大经营规模所需资金缺口为70万元，如果赎回股票型基金和QDII基金，再向亲朋筹措资金弥补缺口，则：
赎回20万股票型基金可得资金=20万*120%*99.5%=23.9万
赎回10万QDII基金可得资金=15万*70%*99.5%=10.4万
加上自有活期存款50万元，定期存款10万，共计50+23.9+10.4+10=94.3万元
